تسلط دلار بر طلا در بحران اوکراین

• قیمت طلا تحت تسلط دلار آمریکا قرار می‌گیرد، زیرا حس اجتناب از ریسک رفتار معامله‌گران را هدایت می‌کند.
• انزوای روسیه و تهدید هسته‌ای، هم‌زمان با تهاجم احتمالی بلاروس، بازارها را آشفته می‌کند.
• قیمت طلا نیازمند پذیرش بالای ۱،۹۱۵ دلار است تا مومنتوم گاوی یا صعودی احیا شود.

قیمت طلا، علی‌رغم یک هفته‌ی پرهیجان، نتوانست حرکت صعودی داشته باشد، زیرا مومنتوم نزولی روز جمعه گسترش یافته است. سرمایه‌گذاران از روز دوشنبه، دلار آمریکا را به طلا ترجیح داده‌اند، زیرا پس از تحریم‌های غرب و محروم کردن شماری از بانک‌های روسیه از سیستم پرداخت بین‌المللی سوئیفت، و منزوی شدن این کشور، حس اجتناب از ریسک به سرعت گسترش یافته است. دستور پوتین مبنی بر آماده‌سازی تسلیحات هسته‌ای برای بازدارندگی از حملات دشمن، ترس و دلهره‌ی سرمایه‌گذاران را دوچندان کرده است. بازارهای ارزهای خارجی در شروع روز واکنش منفی نشان دادند، خریداران دلار جان تازه‌ای گرفتند و از سویی دیگر، بازار آتی S&P 500 حدود ۲.۵ درصد از ارزش خود را از دست داد. احیای تقاضا برای دلار، خریداران طلا را سر جای خود نشاند.

با نگاهی به جلو، تحولات ژئوپلیتیک مربوط به جنگ میان روسیه و اوکراین گزارش‌های اقتصادی مربوط به ایالات متحده را هم‌چنان تحت‌الشعاع قرار خواهند داد. قیمت‌گذاری بازار بر اساس افزایش نرخ بهره‌ی ۰.۲۵ درصدی بانک مرکزی آمریکا دست‌نخورده مانده و پتانسیل صعودی طلا را محدود کرده است. در این میان، معامله‌گران هم‌چنان تحرکات بلاروس را زیر نظر دارند؛ به خصوص، پس از گزارش واشنگتن پست مبنی بر اظهارنظر رسمی مقامات ایالات متحده در خصوص آمادگی بلاروس برای انتقال سربازان خود به اوکراین از روز دوشنبه، برای حمایت از تهاجم روسیه. هم‌چنین، گزارش‌ها از روسیه مبنی بر گسیل ۴۰۰ نفر از مزدوران خود برای ترور ولودیمیر زلنسکی، رئیس‌جمهور اوکراین، ارزش دلار را نسبت به طلا بیش‌تر کرده‌اند. به علاوه، عده‌ای نیز توجه خود را بر مذاکرات میان رهبران اوکراین و روسیه و انتظار مشتاقانه برای آتش‌بس معطوف کرده‌اند.

نمودارهای چهار ساعته‌ی طلا نشان می‌دهند، قیمت در خط ۱،۹۱۵ دلار، با سطح فیبوناچی اصلاحی ۳۸.۲ درصد مربوط به کاهش اخیر از سقف‌های ۱۳ ماهه‌ی ۱،۹۷۴ دلاری تا کف ۱،۸۷۸ دلاری روز پنجشنبه، با مقاومت شدیدی مواجه است.

قیمت پایانی چهار ساعته‌ی بالاتر از آن مانع، هیجان‌های صعودی را مجددا احیا خواهد کرد و درها را به روی تست مجدد سطح روانی ۱،۹۵۰ دلار باز خواهد کرد.

پیش از آن، سطح فیبوناچی ۵۰ و ۶۱.۸ درصدی از همان روند نزولی در ۱،۹۲۷ و ۱،۹۳۹ دلار تعهدات خرس‌ها را با چالش مواجه خواهد کرد.     

شاخص قدرت نسبی (RSI) اندکی بالاتر از خط میانی قرار دارد، و نشان می‌دهد خریداران طلا احتمالا با قدرت به سمت جلو پیش می‌روند.

در طرف مقابل، کاهش مجدد به زیر میانگین متحرک ساده‌ی ۲۱ روزه در ۱،۹۰۹ دلار یک حمایت شدید را در محدوده‌ی ۱،۹۰۰ دلار ایجاد خواهد کرد.