طلا در صدد حفظ قدرت

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز به نقل از «اف‌ایکس استریت»، قیمت طلا در اوایل روز دوشنبه، بر روی جهش روز جمعه‌ی خود کار می‌کند؛ فلز زرد امن، در واقع دنباله‌روی بازده پائین‌تر اوراق قرضه‌ی خزانه‌داری ایالات متحده و افزایش سطح معاملات آتی S&P 500 ایالات متحده است و البته در این بین، تأثیر عقب‌نشینی دلار ایالات متحده (USD) از بالاترین سطح هفتگی را نیز نمی‌توان نادیده گرفت.

دلار آمریکا در آستانه‌ی یک رکود آرام در ایالات متحده، کاهش یافت

با بررسی وضعیت بازارها می‌توان مشاهده کرد که احساسات ریسک در معاملات روز دوشنبه آسیا تا حدودی بهبود یافته است و این امر، منعکس‌کننده‌ی رشد 0.25 درصدی در معاملات آتی S&P 500 آمریکا است که به نوبه‌ی خود به عقب‌نشینی دلار آمریکا دامن می‌زند. البته ناگفته نماند که پس از دو روز متوالی بهبود خیره‌کننده، بازارها شاهد فروش سودمند دلار بودند.

آنچه مسلم است ضعف در بازده اوراق قرضه‌ی خزانه‌داری ایالات متحده نه‌تنها بر دلار آمریکا تأثیر می‌گذارد، بلکه افزایش طولانی‌مدت بهای طلا را نیز به همراه دارد.

گفتنی است برخی خطرات ژئوپلیتیکی نیز بر ترس از رکود فزاینده در سطح جهان می‌افزاید که البته زیربنای طلای سنتی امن خواهد بود.

در پی انتشار گزارش PMI اولیه که خبر از بدترشدن شرایط تجاری در اروپا، بریتانیا و ایالات متحده می‌داد و منجر به تشدید نگرانی‌های ناشی از رکود اقتصادی و ترس سرمایه‌گذاران شد، علیرغم افزایش شدید دلار آمریکا در روز جمعه، قیمت طلا توانست انعطاف‌پذیری خود را به دست آورد و از پایین‌ترین سطح سه ماهه 1911 دلاری جهش یابد.

گفتنی است که شاخص مرکب اولیه‌ی جهانی اس اند پی آمریکا در ماه ژوئن به پایین‌ترین سطح سه ماهه 53.0 سقوط کرد و انقباض در بخش تولید با رسیدن به سطح 46.3 در ماه گزارش‌شده، شدیدتر شد.

از سوی دیگر، برخی نگرانی‌ها در مورد خطرات رکود که در سایه‌ی تشدید طولانی‌مدت سیاست پولی جهانی برانگیخته شده‌اند، جریان‌های امن قیمت طلا را برجسته‌تر می‌کنند. بازارها همچنان سناریوی افزایش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو ایالات متحده را در ذهن دارند.

اما با نگاهی به آینده، و در بحبوحه‌ی فقدان داده‌های اقتصادی سطح بالا در ایالات متحده، برخی عوامل همچون تمایلات ریسک، حرکت قیمت دلار آمریکا و انتظارات برای افزایش نرخ بهره‌ی فدرال رزرو همچنان هدایت قیمت طلا را در دست می‌گیرند.

در کنار این‌ها، سخنرانی‌های مقامات بانک مرکزی اروپا (ECB) و سیاست‌گذاران فدرال رزرو نیز در کانون توجه خواهد بود.

تحلیل تکنیکال قیمت طلا با استفاده از نمودار روزانه

همانطور که در نمودار روزانه مشاهده می‌شود، قیمت طلا در روز جمعه به پایین‌ترین حد چند ماهه، یعنی درست بالاتر از کف قیمت 1908 دلاری در 16 مارس رسید، البته نوسان صعودی نتوانست جای پای خود را پایین‌تر از میانگین متحرک روزانه‌ی 100 افقی بحرانی (100-DMA) در سطح 1943 دلار حفظ کند.

دو سطح ذکرشده‌ی فوق احتمالاً حرکت قیمت طلا را به سخنرانی جروم پاول، رئیس فدرال رزرو و داده‌های اصلی تورم PCE آمریکا که اواخر این هفته منتشر می‌شوند، محدود می‌کنند.

شاخص قدرت نسبی 14 روزه (14-RSI) گرچه در حال افزایش است، اما بسیار پایین‌تر از خط وسط باقی می‌ماند، که به نوبه‌ی خود بیان می‌کند هر گونه افزایش قیمت طلا می‌تواند محدود شود.

به نظر می‌رسد در پی افزایش اعتبار پتانسیل نزولی، میانگین متحرک روزانه 21 با شیب رو به پایین در پی کاهش 100-DMA از سمت بالا، ترسیم یک تقاطع خرسی را قریب‌الوقوع کند.

و اما طی روند صعودی، مقاومت فوری در سطح گرد 1930 دلار مشاهده می‌شود که بالاتر از آن، عبور از 100-DMA در 1943 دلار برای خریداران طلا یک مرحله‌ی سخت تلقی می‌شود.

از طرف دیگر، اگر فروشندگان طلا با کنترل خود مقابله کنند، کف قیمت 1918 دلاری 17 مارس می‌تواند دوباره به چالش کشیده شود.

اما در ادامه‌ی روند نزولی، کف قیمت 1911 دلاری در چند ماه اخیر وارد عمل می‌شود که در زیر آن پایین‌ترین رقم 16 مارس یعنی سطح 1908 دلار، از معامله‌گران صعودی حمایت خواهد کرد.