تحلیل تکنیکال گاز طبیعی 5 خرداد

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز  معاملات آتی گاز طبیعی ایالات متحده در پایان هفته با بازگشت جزئی از افت‌ها، عملکردی نسبتاً خنثی از خود نشان دادند. با نزدیک شدن به پایان فصل کم‌تقاضای «شانه‌ای» (Shoulder Season)، بازار وارد مرحله‌ای حیاتی می‌شود که در آن چشم‌ها به تابستان و جهش تقاضای مصرف خانگی و تجاری دوخته شده است.

تثبیت در برابر تزریق انبارها

پس از یک جهش کوتاه‌مدت در روز سه‌شنبه که ناشی از پوشش موقعیت‌های فروش بود، دو روز کاهش قیمت پشت سر گذاشته شد. با این حال، بازار به‌طور قابل توجهی به تزریق بزرگ هفته گذشته، با رقمی معادل ۱۲۰ میلیارد فوت مکعب (Bcf)، واکنش خاصی نشان نداد.

در یادداشتی از شرکت تحلیلی «Gelber & Associates» آمده است:

«بازار به‌طور کلی به تزریق سنگین روز گذشته بی‌توجه بوده، چرا که پیش‌بینی‌های جوی بلندمدت نشان از افزایش دما دارد و همین موضوع انتظار تزریق پایین‌تری در هفته آینده را رقم زده است. اکنون بازار یک افزایش موجودی نزدیک به ۱۰۰ میلیارد فوت مکعب را پیش‌بینی می‌کند.»

قیمت تسویه‌شده در بورس نیویورک (Nymex) برای گاز طبیعی نیز با رشد ۲.۵ درصدی به ۳.۳۳۴ دلار بر میلیون بی‌تی‌یو (mmBtu) رسید، که نوعی تثبیت قیمت در پایان هفته به‌شمار می‌رود.

تحلیل تکنیکال: نشانه‌هایی از تردید و تقاطع‌های کلیدی

قرارداد گاز طبیعی با نماد NGM2025 هم‌اکنون در حوالی ۳.۳۱۳ دلار معامله می‌شود—کاهشی ۰.۲۷ درصدی نسبت به روز قبل. در نمودار دو ساعته، قیمت بین میانگین متحرک نمایی ۵۰ دوره‌ای (EMA50) در ۳.۳۲۳ دلار و میانگین متحرک ۲۰۰ دوره‌ای (EMA200) در ۳.۴۲۱ دلار گیر کرده است؛ نشانه‌ای از تردید بازار.

در همین بازه، ابزار فیبوناچی سطوح کلیدی زیر را مشخص کرده است:

• ۳.۳۳۸ دلار (38.2% فیبوناچی) به‌عنوان نقطه محوری (Pivot Level) مهم.

• ۳.۲۴۷ دلار (23.6%) به‌عنوان حمایت ملایم در صورت کاهش قیمت.

شکل‌گیری کندل‌هایی با بدنه کوچک مانند "Spinning Tops" حاکی از تردید بازار و نبود مومنتوم قوی در جهت خاصی است.

سناریوهای پیش‌رو

1. صعودی (Bullish):

   • اگر قیمت موفق به شکست سطح ۳.۴۱۱ دلار (50% فیبوناچی) با تأییدیه‌هایی مانند الگوی "Bullish Engulfing" یا "Three White Soldiers" شود، مسیر برای صعود به ۳.۴۸۶ دلار و حتی ۳.۵۹۱ دلار هموار خواهد شد.

2. نزولی (Bearish):

   • در صورت افت به زیر ۳.۲۴۷ دلار، ممکن است قیمت بار دیگر محدوده‌های ۳.۱۶۳ دلار و ۳.۰۹۹ دلار را لمس کند.

چشم‌انداز میان‌مدت: در انتظار گرمای تابستان

با پایان فصل کم‌تقاضا و ورود به تابستان، عوامل بنیادین (فاندامنتال) مانند دمای هوا، میزان تولید، ذخایر و واردات LNG به‌طور فزاینده‌ای بر بازار گاز طبیعی تأثیر خواهند گذاشت. به‌ویژه، دمای بالاتر می‌تواند باعث افزایش مصرف برق برای تهویه مطبوع شود و در نتیجه تقاضای گاز را برای نیروگاه‌ها افزایش دهد.

از سوی دیگر، هرگونه داده جدید درخصوص حجم تزریق هفتگی، پیش‌بینی‌های آب‌و‌هوا و تغییرات در تولید داخلی نیز می‌تواند جهت حرکت بعدی بازار را تعیین کند.