برخی ارزهای آسیایی در مقابل دلار، قدرت گرفتند

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز، بازارهای ارزی در روزهای اخیر شاهد نوسانات قابل توجهی بوده‌اند که عمدتاً تحت تأثیر عوامل متعددی از جمله تحولات سیاسی، سیاست‌های تجاری و شاخص‌های اقتصادی قرار گرفته‌اند. شاخص دلار آمریکا (DXY) که ارزش دلار را در برابر سبدی از ارزهای اصلی اندازه‌گیری می‌کند، پس از سه روز کاهش، در محدوده ۹۷.۴۰ تثبیت شده است. در این گزارش به بررسی دقیق تحولات اخیر بازارهای ارزی، تحلیل تکنیکال شاخص دلار و عملکرد جفت‌ارزهای اصلی می‌پردازیم.

۱. تثبیت شاخص دلار آمریکا پس از سه روز کاهش

شاخص دلار آمریکا (DXY) در معاملات روز چهارشنبه در محدوده ۹۷.۴۰ تثبیت شد و پس از سه روز کاهش متوالی، روند نزولی خود را متوقف کرد. این تثبیت در شرایطی رخ داد که کاهش بازده اوراق قرضه ایالات متحده و نگرانی‌های تجاری همچنان بر بازار سایه افکنده است. تحلیلگران معتقدند که این توقف موقت ممکن است نشانه‌ای از تثبیت موقت قبل از ادامه روند نزولی باشد.

۲. تحلیل تکنیکال شاخص دلار: روند نزولی ادامه دارد

تحلیل تکنیکال نمودار روزانه DXY نشان می‌دهد که این شاخص در یک کانال نزولی قرار دارد و شاخص قدرت نسبی (RSI) زیر سطح ۵۰ باقی مانده است. این شرایط نشان‌دهنده تداوم روند نزولی است. علاوه بر این، قرار گرفتن DXY زیر میانگین متحرک نمایی (EMA) ۹ روزه (۹۷.۸۳) ضعف حرکت قیمت در کوتاه‌مدت را تأیید می‌کند.

۳. اهداف نزولی احتمالی برای شاخص دلار

در صورت تداوم روند نزولی، DXY ممکن است به پایین‌ترین سطح سه ساله خود در ۹۶.۳۸ (ثبت‌شده در ۱ ژوئیه) برسد. شکست این سطح می‌تواند شاخص دلار را به سمت مرز پایینی کانال نزولی در حدود ۹۵.۰۰ هدایت کند. این سناریو در صورت تشدید نگرانی‌های تجاری یا کاهش بیشتر بازده اوراق قرضه محتمل است.

۴. سطوح مقاومت کلیدی برای شاخص دلار

شاخص دلار در کوتاه‌مدت با مقاومت‌های مهمی روبه‌رو است. اولین مانع اصلی در EMA ۹ روزه (۹۷.۸۳) قرار دارد و پس از آن مرز بالایی کانال نزولی در حدود ۹۸.۳۰ قرار می‌گیرد. شکست قاطعانه این سطوح می‌تواند روند کوتاه‌مدت را بهبود بخشد و DXY را به سمت EMA ۵۰ روزه (۹۸.۶۳) و سپس بالاترین سطح دو ماهه در ۹۹.۴۲ (ثبت‌شده در ۲۳ ژوئن) هدایت کند.

۵. عوامل مؤثر بر شاخص دلار در روز چهارشنبه

در روز چهارشنبه، بازار منتظر انتشار داده‌های اقتصادی از جمله آمار درخواست‌های وام مسکن MBA، فروش خانه‌های موجود و گزارش هفتگی EIA درباره ذخایر نفت خام ایالات متحده بود. این گزارش‌ها می‌توانند تأثیر مستقیمی بر نوسانات آتی شاخص دلار داشته باشند.

۶. عملکرد یورو/دلار (EUR/USD): صعود به بالاترین سطح دو هفته‌ای

یورو/دلار برای سومین روز متوالی افزایش یافت و از سطح ۱.۱۷۰۰ عبور کرد. این رشد عمدتاً ناشی از تضعیف دلار آمریکا بود. بازارها اکنون منتظر انتشار شاخص اعتماد مصرف‌کننده در منطقه یورو هستند که می‌تواند جهت‌گیری بعدی این جفت ارز را تعیین کند.

۷. پوند/دلار (GBP/USD): عبور از سطح کلیدی ۱.۳۵۰۰

پوند انگلیس/دلار آمریکا به خوش‌بینی روز دوشنبه افزود و در پاسخ به کاهش مداوم ارزش دلار آمریکا، از مانع ۱.۳۵۰۰ عبور کرد. انتظار می‌رود انتشار شاخص PMI پیشرفته S&P Global در روز پنج‌شنبه، محرک بعدی برای این جفت ارز باشد. بهبود این شاخص‌ها می‌تواند پوند را تقویت کند.

۸. دلار/ین ژاپن (USD/JPY): افت به پایین‌ترین سطح دو هفته‌ای

جفت ارز دلار/ین (USD/JPY) تحت تأثیر اصلاح دلار آمریکا و کاهش بازده اوراق قرضه ایالات متحده، به محدوده ۱۴۶.۳۰ سقوط کرد. سخنرانی آتی بانک مرکزی ژاپن (BoJ) می‌تواند نوسانات بیشتری در این جفت ارز ایجاد کند.

۹. دلار استرالیا/دلار آمریکا (AUD/USD): تداوم روند صعودی

دلار استرالیا/دلار آمریکا (AUD/USD) روند صعودی خود را حفظ کرد و به محدوده ۰.۶۵۶۰ نزدیک شد. انتشار شاخص پیشرو وستپک (Westpac Leading Index) می‌تواند تأثیر محدودی بر این جفت ارز داشته باشد، اما عوامل کلان مانند نگرانی‌های تجاری همچنان تعیین‌کننده هستند.

۱۰. افت قیمت نفت خام به زیر ۶۵ دلار

قیمت نفت خام سبک (WTI) به زیر ۶۵ دلار در هر بشکه سقوط کرد. این کاهش عمدتاً ناشی از نگرانی‌های تجاری پیش از مهلت ۱ آگوست بود. معامله‌گران از افزایش احتمالی تعرفه‌ها و تأثیر آن بر تقاضای جهانی نفت هراسان هستند.

۱۱. تقویت ارزهای آسیایی در برابر دلار

در روز چهارشنبه، برخی ارزهای آسیایی در برابر دلار آمریکا تقویت شدند. این رشد در حالی رخ داد که ین ژاپن به دلیل اعلام توافق تجاری بین آمریکا و ژاپن و عدم قطعیت سیاسی داخلی، تقریباً ثابت باقی ماند.

۱۲. توافق تجاری آمریکا و ژاپن و تأثیر آن بر ین

رئیس‌جمهور ترامپ اعلام کرد که آمریکا و ژاپن به توافق تجاری دست یافته‌اند که شامل تعرفه ۱۵ درصدی بر واردات ژاپن به آمریکا و سرمایه‌گذاری ۵۵۰ میلیارد دلاری ژاپن در اقتصاد آمریکا است. این خبر ابتدا باعث تقویت ین شد، اما بی‌ثباتی سیاسی در ژاپن مانع از تداوم این رشد شد.

۱۳. بی‌ثباتی سیاسی در ژاپن و احتمال استعفای نخست‌وزیر

روزنامه ماینیچی گزارش داد که نخست‌وزیر ژاپن، شیگرو ایشیبا، ممکن است تا پایان اوت استعفا دهد. این خبر در پی شکست ائتلاف حاکم در انتخابات مجلس علیا و افزایش انتقادات داخلی مطرح شده است. این بی‌ثباتی سیاسی یکی از عوامل محدودکننده رشد ین است.

۱۴. عملکرد یوان چین در برابر دلار (USD/CNY و USD/CNH)

هر دو جفت ارز دلار/یوان (USD/CNY) و (USD/CNH) ۰.۱ درصد کاهش یافتند. این کاهش نشان‌دهنده‌ی تقویت نسبی یوان در برابر دلار است، اگرچه نگرانی‌های تجاری همچنان بر بازار سایه افکنده است.

۱۵. حرکت جزئی سایر ارزهای آسیایی

سایر ارزهای آسیایی نیز حرکات جزئی را تجربه کردند. دلار آمریکا/ورون کره جنوبی ۰.۳ درصد کاهش یافت، در حالی که دلار استرالیا/دلار آمریکا ۰.۳ درصد افزایش یافت. این نوسانات عمدتاً تحت تأثیر احتیاط سرمایه‌گذاران پیش از مهلت تعرفه‌ها و نشست فدرال رزرو بوده است.

۱۶. کاهش دلار آمریکا/رینگیت مالزی و افزایش دلار/روپیه هند

دلار آمریکا/رینگیت مالزی ۰.۱ درصد کاهش یافت، در حالی که دلار آمریکا/روپیه هند ۰.۱ درصد افزایش یافت. این حرکات نشان‌دهنده واکنش متفاوت بازارهای نوظهور به نوسانات دلار است.

۱۷. انتظارات بازار از نشست فدرال رزرو

سرمایه‌گذاران به‌شدت منتظر تصمیم نرخ بهره فدرال رزرو هستند که هفته آینده اعلام خواهد شد. هرگونه نشانه‌ای از تغییر در سیاست‌های پولی می‌تواند تأثیر قابل توجهی بر شاخص دلار و جفت‌ارزهای اصلی داشته باشد.

۱۸. تأثیر نگرانی‌های تجاری بر بازارهای ارزی

اضطراب سرمایه‌گذاران پیش از مهلت ۱ آگوست برای اجرای تعرفه‌های جدید ترامپ، یکی از عوامل کلیدی تضعیف دلار است. در صورت تشدید تنش‌های تجاری، فشار نزولی بر شاخص دلار افزایش خواهد یافت.

۱۹. چشم‌انداز کوتاه‌مدت شاخص دلار

در کوتاه‌مدت، شاخص دلار احتمالاً بین سطوح حمایت ۹۶.۳۸ و مقاومت ۹۷.۸۳ نوسان خواهد کرد. شکست هر یک از این سطوح می‌تواند جهت‌گیری بعدی بازار را تعیین کند.

۲۰. عوامل کلیدی تعیین‌کننده روند آتی

عواملی مانند تحولات تجاری، داده‌های اقتصادی آمریکا، سیاست‌های بانک‌های مرکزی و نوسانات قیمت نفت، نقش تعیین‌کننده‌ای در روند آتی شاخص دلار و جفت‌ارزهای اصلی خواهند داشت.

نتیجه‌گیری

بازارهای ارزی در روزهای اخیر تحت تأثیر عوامل متعددی از جمله تضعیف دلار آمریکا، نگرانی‌های تجاری و تحولات سیاسی در ژاپن قرار گرفته‌اند. شاخص دلار (DXY) در یک روند نزولی کوتاه‌مدت قرار دارد، اما تثبیت اخیر ممکن است نشانه‌ای از استراحت بازار قبل از ادامه حرکت باشد. جفت‌ارزهای اصلی مانند EUR/USD و GBP/USD از ضعف دلار سود برده‌اند، در حالی که USD/JPY تحت تأثیر عوامل داخلی ژاپن تحت فشار است. در هفته‌های آینده، تصمیمات فدرال رزرو و تحولات تجاری احتمالاً محرک‌های اصلی بازار خواهند بود.