به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز متیو هوگان، مدیر ارشد سرمایه‌گذاری (CIO) شرکت Bitwise، در یادداشتی جدید اعلام کرده است که این شرکت قصد دارد پیش‌بینی بلندمدت ده‌ساله‌ای برای بیت‌کوین ارائه دهد که نرخ رشد سالانه آن حدود ۲۸.۳٪ برآورد شده است. این پیش‌بینی نشان‌دهنده چشم‌انداز مثبت و روبه‌رشد بیت‌کوین در دهه آینده است و تأکید می‌کند که این رمزارز توان رقابت با دیگر کلاس‌های دارایی را دارد.
رشد و نوسان بیت‌کوین
بر اساس داده‌های Bitwise، انتظار می‌رود بیت‌کوین در ده سال آینده بازدهی سالانه ۲۸.۳٪ داشته باشد، که از تمام دارایی‌های سنتی و حتی دارایی‌های نوظهور پیشی می‌گیرد. همزمان، پیش‌بینی می‌شود نوسانات این رمزارز به ۳۲.۹٪ کاهش یابد، که گرچه نسبت به دارایی‌های سنتی هنوز بالاست، اما نسبت به نوسانات تاریخی بیت‌کوین کاهش قابل توجهی را نشان می‌دهد.
این پیش‌بینی‌ها در قالب گزارش جامع Bitwise با عنوان «بازار سرمایه بلندمدت بیت‌کوین» ارائه شده است و شامل داده‌های دقیق درباره بازده، نوسانات و همبستگی بیت‌کوین در ده سال آینده است.
افزایش علاقه سرمایه‌گذاران نهادی
هوگان تأکید کرده است که علاقه سرمایه‌گذاران بزرگ نسبت به بیت‌کوین در حال افزایش است. برخلاف سال ۲۰۱۷ که بیت‌کوین بیشتر به‌عنوان یک دارایی پرریسک و یکبار مصرف شناخته می‌شد، امروز سرمایه‌گذاران نهادی به آن به چشم یک دارایی اصلی بالقوه در پرتفوی‌های خود نگاه می‌کنند.
سال جاری، Bitwise دوازده درخواست سرمایه‌گذاری از سوی حساب‌های ملی بزرگ با دارایی‌های میلیارد تا تریلیون دلاری دریافت کرده است. این تعداد در مقایسه با سال‌های گذشته که هیچ درخواستی دریافت نمی‌کردند، رشد چشمگیری محسوب می‌شود. هوگان می‌گوید: «دوازده درخواست ممکن است عدد کمی به نظر برسد، اما اگر هر یک نماینده نیم تریلیون دلار دارایی باشند، با پول واقعی مواجهیم.»
نقش ETF و شرکت‌های خزانه‌داری بیت‌کوین
راه‌اندازی صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) بیت‌کوین اسپات در ایالات متحده از ژانویه ۲۰۲۴ موجب افزایش شهرت بیت‌کوین به عنوان یک کلاس دارایی اصلی شده است. این صندوق‌ها تنها در مدت یک سال و نیم بیش از ۵۴ میلیارد دلار ورودی تجمعی جذب کرده‌اند. همزمان، شرکت‌های خزانه‌داری بیت‌کوین به‌طور جمعی حدود ۱۱۱.۲ میلیارد دلار بیت‌کوین در اختیار دارند که این نیز نشان‌دهنده افزایش اعتماد نهادی به این رمزارز است.
وضعیت اخیر بیت‌کوین، اتریوم و ریپل
روز چهارشنبه، بیت‌کوین، اتریوم و ریپل پس از دو روز کاهش متوالی، شاهد بهبود قیمت بودند. بیت‌کوین پس از کاهش ۲.۸۹٪ روز سه‌شنبه، دوباره بالای سطح ۱۱۳,۰۰۰ دلار معامله شد.
اتریوم بیش از ۳٪ از خط روند حمایتی یک الگوی کانال صعودی بازگشت کرد، که ممکن است نشانه‌ای از بازگشت روند باشد. ریپل (XRP) هنوز در تلاش برای یافتن سطح حمایتی قوی است و فروشندگان به دنبال کاهش بیشتر برای آزمایش کمینه ماهانه هستند.
تأثیر انتظارات فدرال رزرو
بازارهای مالی انتظار کاهش احتمالی نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سپتامبر را دارند. با این حال، پس از انتشار داده‌های شاخص تولیدکننده (PPI) ایالات متحده، خوش‌بینی نسبت به کاهش نرخ کاهش یافته است و احتمال کاهش ۲۵ واحد پایه همچنان باقی است، در حالی که پیش‌تر احتمال کاهش ۵۰ واحد پایه نیز مطرح بود.
یادداشت‌های جلسه آخر فدرال رزرو در روز چهارشنبه منتشر شد و نگاه‌ها به این اسناد برای فهم موضع آینده بانک مرکزی درباره نرخ بهره است.
کاهش Open Interest و لیکوئیدیشن‌ها در بازار کریپتو
داده‌های CoinGlass نشان می‌دهد که Open Interest بازار کریپتو در روز چهارشنبه به ۱۹۵.۳۴ میلیارد دلار کاهش یافته است، که کاهش جریان سرمایه و رویکرد احتیاطی معامله‌گران را نشان می‌دهد. همزمان، لیکوئیدیشن‌ها طی ۲۴ ساعت گذشته به ۴۴۷.۹۸ میلیون دلار رسیده که بخش عمده آن مربوط به پوزیشن‌های لانگ است.
وضعیت فعلی بیت‌کوین
بیت‌کوین در حال حاضر بالای سطح ۱۱۳,۰۰۰ دلار معامله می‌شود و طی روز به کمینه ۱۱۲,۵۶۶ دلار نیز رسید. این کاهش کوتاه‌مدت پس از ریزش روز قبل رخ داده و نشان‌دهنده فشار فروش موقتی است. با این حال، بازیابی جزئی قیمت، تمایل خریداران برای ورود به بازار را نشان می‌دهد و می‌تواند نقطه‌ای برای تثبیت یا آغاز یک روند صعودی کوتاه‌مدت باشد.
تحلیل میانگین متحرک
میانگین متحرک نمایی ۵۰ روزه (EMA) در ۱۱۴,۹۱۱ دلار قرار دارد و بیت‌کوین در تلاش است تا به این سطح نزدیک شود. عبور موفقیت‌آمیز قیمت از EMA ۵۰ روزه می‌تواند به عنوان یک سیگنال مثبت کوتاه‌مدت در نظر گرفته شود و احتمال افزایش خریداران و ادامه روند صعودی را بالا ببرد. در صورت عدم عبور از این سطح، احتمال تثبیت یا بازگشت قیمت به سطوح حمایتی پایین‌تر وجود دارد.
روند MACD و فشار فروش
شاخص MACD نشان می‌دهد که روند بیت‌کوین همچنان نزولی است. عبور خط MACD زیر خط سیگنال، سیگنال فروش صادر کرده و فشار فروش را تقویت می‌کند. با ادامه این روند، احتمال افزایش فروش کوتاه‌مدت وجود دارد، اما معامله‌گران می‌توانند با استفاده از سطوح حمایتی کلیدی، موقعیت‌های خرید کوتاه‌مدت را مدیریت کنند.
وضعیت RSI و تعادل بازار
شاخص قدرت نسبی (RSI) در سطح ۴۲ قرار دارد که نشان‌دهنده کاهش فشار خرید و حرکت بازار در محدوده میانه است. این وضعیت بیانگر آن است که بازار نه در حالت اشباع خرید است و نه اشباع فروش، بنابراین فرصت برای ورود یا خروج محتاطانه وجود دارد. معامله‌گران می‌توانند از RSI برای تشخیص تغییر روند کوتاه‌مدت استفاده کنند.
سطوح حمایتی کلیدی
در صورت کاهش قیمت، مهم‌ترین سطح حمایتی بیت‌کوین کمینه ماهانه ۱۱۱,۹۲۰ دلار است. شکستن این سطح می‌تواند مسیر نزولی را تا EMA ۱۰۰ روزه در ۱۱۰,۴۹۸ دلار هموار کند. حمایت بعدی دینامیک در ۱۰۷,۲۴۵ دلار قرار دارد که می‌تواند نقطه ورود برای خریداران بلندمدت باشد. توجه به این سطوح برای مدیریت ریسک در معاملات کوتاه‌مدت حیاتی است.
چشم‌انداز بلندمدت و جمع‌بندی
با توجه به پیش‌بینی ده‌ساله Bitwise، افزایش توجه سرمایه‌گذاران نهادی و راه‌اندازی ETFهای بیت‌کوین، چشم‌انداز بلندمدت این رمزارز مثبت به نظر می‌رسد. اگرچه نوسانات کوتاه‌مدت و فشار فروش همچنان ادامه دارد، داده‌ها نشان می‌دهند که بیت‌کوین به تدریج جایگاه خود را به عنوان یک دارایی اصلی در پرتفوی سرمایه‌گذاران بزرگ تثبیت می‌کند. با نزدیک شدن به انتشار یادداشت‌های فدرال رزرو، معامله‌گران کوتاه‌مدت باید مراقب سطوح حمایتی کلیدی باشند تا از نوسانات شدید محافظت کنند و فرصت‌های خرید و فروش را بهینه مدیریت کنند.
نظرات کاربران