به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز بازار ارز، طلا و سکه هفته جدید را با فضایی نسبتاً آرام و کم‌نوسان آغاز کرده است. دلار در محدوده ۱۰۷ تا ۱۰۸ هزار تومان در گردش است و بازار طلا و سکه نیز با کاهش جزئی همراه شده است. رکود تقاضا در فلزات گران‌بها همچنان مشهود است و معامله‌گران با احتیاط رفتار می‌کنند، در حالی که منتظر دریافت سیگنال‌های تازه از سیاست‌گذاران یا تحولات بین‌المللی هستند. این شرایط، فضایی محتاطانه اما نسبتاً پایدار در ابتدای هفته ایجاد کرده است.
دلار در تعادل شکننده؛ ثبات ناشی از ترکیب عوامل مختلف
قیمت دلار آزاد شنبه با ۱۰۷ هزار و ۷۱۰ تومان بازگشایی شد و در بازه‌ای فشرده میان ۱۰۷ تا ۱۰۸ هزار تومان نوسان داشت. کارشناسان معتقدند این ثبات نتیجه کنترل سمت عرضه توسط بانک مرکزی، کاهش نگرانی‌های سیاسی کوتاه‌مدت و رفتار محافظه‌کارانه معامله‌گران است. عرضه مستمر ارز توافقی و شفاف‌سازی تخصیص منابع ارزی، مانع از جهش ناگهانی دلار شده است. با این حال، تحلیلگران هشدار می‌دهند که هرگونه فشار تقاضا یا اخبار منفی می‌تواند نرخ دلار را از مقاومت ۱۰۸ هزار و ۴۰۰ تومان عبور داده و زمینه رشد تا ۱۰۹ هزار تومان را فراهم کند.
سیگنال دولت و نقش آرام‌کننده در بازار ارز
اظهارات اخیر دولت درباره تداوم تخصیص ارز ترجیحی برای دارو و کالاهای اساسی، اطمینان‌بخش برای بازار بوده است. کارشناسان معتقدند این سیگنال، انتظارات تورمی را مهار کرده و از بروز هیجانات افزایشی در بازار جلوگیری کرده است. فعالان بازار با مشاهده چنین اقدامات سیاستی، رفتار محتاطانه خود را ادامه داده و در محدوده‌ای متعادل باقی مانده‌اند.
افت محدود طلای داخلی و سکه؛ محدوده‌های محتمل قیمت
بازار طلا و سکه نیز همزمان با ثبات نسبی دلار با کاهش جزئی همراه شد. طلای ۱۸ عیار در کانال ۱۰ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان معامله می‌شود و سکه امامی بین ۱۱۰ تا ۱۱۲ میلیون تومان نوسان دارد. تحلیلگران محدوده‌های ۱۰ میلیون و ۳۲۰ تا ۱۰ میلیون و ۵۵۰ هزار تومان برای طلای ۱۸ عیار و ۱۱۰ تا ۱۱۲ میلیون تومان برای سکه را به‌عنوان بازه کوتاه‌مدت محتمل معرفی کرده‌اند. با این حال، افزایش دلار یا رشد اونس جهانی می‌تواند قیمت سکه امامی را تا ۱۱۲.۵ میلیون تومان بالا ببرد.
حراج شمش بانک مرکزی؛ ابزار کنترل روانی بازار
بانک مرکزی روز یکشنبه حراج شمش طلا برگزار خواهد کرد؛ اقدامی که در ماه‌های اخیر به ابزاری مؤثر برای کنترل قیمت‌ها و مدیریت انتظارات تورمی تبدیل شده است. هدف این حراج، تأمین نیاز واقعی صنایع، جلوگیری از سفته‌بازی و ایجاد تعادل در بازار فلزات گران‌بها اعلام شده است. کارشناسان معتقدند عرضه مستمر شمش و اطلاع‌رسانی شفاف درباره تخصیص ارز به واردکنندگان، نشان‌دهنده نقش فعال بازارساز در مدیریت روانی و ثبات بازار است.
بازار در فاز انتظار؛ سناریوهای پیش‌رو
به‌طور کلی، بازار ارز، طلا و سکه در آغاز هفته در حالت انتظار قرار دارد. کاهش نوسانات، حجم پایین معاملات و رفتار محتاطانه معامله‌گران نشان می‌دهد فعالان منتظر اخبار و سیگنال‌های تازه اقتصادی و سیاسی هستند. در شرایط فعلی، دلار در کانال ۱۰۷ تا ۱۰۸ هزار تومان، طلای ۱۸ عیار در محدوده ۱۰.۴ میلیون تومان و سکه امامی در بازه ۱۱۰ تا ۱۱۲ میلیون تومان تثبیت شده‌اند. با این حال، هر خبر اثرگذار اقتصادی یا سیاسی می‌تواند تعادل فعلی را بر هم زده و جهت بعدی بازار را مشخص کند.
روند کلی بازار
در هفته‌های اخیر، مثقال طلا پس از ثبت سقف تاریخی، وارد یک فاز نوسانی رنج نزولی شده است. قیمت در قالب یک کانال نزولی مشخص حرکت می‌کند و اخیراً با ریزش شدید انس جهانی، به سمت کف کانال هدایت شد. این حرکت نشان می‌دهد که بازار هنوز نتوانسته سقف جدیدی تثبیت کند و فشار خرید در سقف تاریخی کاهش یافته است. همزمان، وابستگی قیمت داخلی به انس جهانی همچنان بالاست، هرچند اثر ریزش انس بیشتر کوتاه‌مدت بوده و توانسته قیمت را تنها تا کف کانال هدایت کند. این وضعیت، تصویری از بازاری تحت کنترل و در انتظار جهت بعدی ارائه می‌دهد.
محدوده‌های قیمتی و نقاط حساس
در حال حاضر، قیمت چند روزی است در محدوده فشرده 45 تا 46 میلیون تومان گیر کرده و هنوز جهت مشخصی پیدا نکرده است. این محدوده، نشان‌دهنده بی‌تصمیمی معامله‌گران و بازار خنثی است. سطح حمایتی کوتاه‌مدت در 45 میلیون تومان قرار دارد و حفظ آن برای ثبات بازار اهمیت بالایی دارد. در مقابل، حمایت حیاتی 43 میلیون تومان همپوشانی با کف کانال نزولی دارد و هرگونه شکست آن می‌تواند فشار فروش را شدت دهد و قیمت را به سطوح پایین‌تر مانند 41–42 میلیون تومان برساند. مقاومت کوتاه‌مدت بازار نیز در 46 میلیون تومان قرار دارد، جایی که قیمت چند روز اخیر نتوانسته از آن عبور کند؛ عبور قاطع از این سطح، می‌تواند درهای یک موج صعودی کوتاه‌مدت را باز کند.
اندیکاتورها و مومنتوم بازار
اندیکاتورها وضعیت خنثی بازار را به وضوح نشان می‌دهند. RSI در عدد 43 قرار دارد و بیانگر فقدان فشار خرید یا فروش قوی است، در حالی که MACD نزدیک صفر و در هم تنیده است و از نبود مومنتوم مشخص در بازار حکایت می‌کند. این ترکیب نشان می‌دهد که بازار در مرحله انباشت و انتظار قرار دارد و معامله‌گران کوتاه‌مدت بهتر است منتظر شکست محدوده 45 تا 46 میلیون تومان باشند تا مسیر حرکت بعدی مشخص شود.
تحلیل فاندامنتال
از نگاه فاندامنتال، شرایط سیاسی داخلی در هفته‌های اخیر بدون تغییرات خاص بوده و خبری که بازار را تحریک کند منتشر نشده است. نرخ دلار نیز در محدوده 106 تا 108 هزار تومان کنترل شده است و این موضوع از افزایش ناگهانی قیمت طلا جلوگیری کرده است. بنابراین، در صورتی که شرایط فعلی ادامه یابد، می‌توان انتظار داشت قیمت مثقال طلا همچنان در محدوده 45 تا 46 میلیون تومان تثبیت شود و نوسانات شدید کوتاه‌مدت محدود باقی بماند.
سناریوهای احتمالی حرکت بازار
اگر قیمت بتواند از 46 میلیون تومان عبور کند و بالای آن تثبیت شود، مسیر برای حرکت به سمت سقف کانال نزولی و حتی تلاش برای ثبت سقف جدید هموار خواهد شد. در این سناریو، RSI به بالای 50 خواهد رفت و MACD مثبت می‌شود، نشانه‌ای از آغاز یک موج صعودی کوتاه‌مدت است. در سناریوی نزولی، شکست حمایت حیاتی 43 میلیون تومان فشار فروش را شدت می‌دهد و احتمال کاهش قیمت تا حمایت‌های بعدی مانند 41–42 میلیون تومان وجود دارد. سناریوی محتمل دیگر، ادامه حرکت رنج قیمت در محدوده 45 تا 46 میلیون تومان است که با شرایط فعلی اندیکاتورها و کنترل دلار همخوانی دارد و نشان‌دهنده بازار خنثی و کم‌رمق است.
جمع‌بندی و چشم‌انداز بازار
بازار در تایم فریم ۴ ساعته در کانال نزولی و فاز رنج قرار دارد و مسیر حرکت بعدی به وضوح به واکنش قیمت در محدوده‌های کلیدی وابسته است. عبور قاطع از محدوده 45 تا 46 میلیون تومان یا شکست حمایت حیاتی 43 میلیون تومان می‌تواند مسیر بعدی را روشن کند. تا آن زمان، انتظار می‌رود قیمت در محدوده فعلی تثبیت شود و نوسانات کوتاه‌مدت محدود باقی بماند. تحلیل تکنیکال و فاندامنتال همسو نشان می‌دهد که بازار فعلاً در حالت انتظار و احتیاط است و ورود به موقعیت‌های بلندمدت بدون شکست محدوده‌های کلیدی، ریسک بالایی خواهد داشت.
نظرات کاربران