سکه امامی در مسیر ۱۳۰ میلیون؛ اصلاح موقت یا جهش تازه؟

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز بازار طلا و سکه روز سه‌شنبه ۱۱ آذر ۱۴۰۴ پس از ثبت رکوردهای تاریخی روز گذشته، وارد فاز اصلاحی شد. قیمت‌ها در تمامی قطعات کاهش یافت و سکه‌های سنگین بیشترین عقب‌نشینی را تجربه کردند. طلای ۱۸ عیار برای ساعاتی به کانال ۱۱ میلیون تومان سقوط کرد، اما در ادامه به محدوده ۱۲ میلیون تومان بازگشت. فعالان بازار کاهش قیمت دلار و ریزش بیش از ۲۰ دلاری اونس جهانی را عامل اصلی اصلاح می‌دانند و معتقدند این افت صرفاً جنبه اصلاحی دارد و انتظارات تورمی همچنان بالاست.

بازگشایی منفی؛ اصلاح قیمت‌ها در نیمه اول روز

بازار در نیمه اول روز سه‌شنبه با گپ منفی و کاهش قیمت‌ها آغاز به کار کرد. دلار که روز گذشته در کانال ۱۱۸ هزار تومان معامله می‌شد، به کانال ۱۱۷ هزار تومان کاهش یافت و اونس جهانی طلا نیز تا مرز ۴۱۸۴ دلار سقوط کرد. این دو عامل باعث شد که:

• سکه امامی با کاهش ۱ میلیون و ۴۲۰ هزار تومانی به ۱۲۵ میلیون و ۵۰۵ هزار تومان برسد.

• سکه بهار آزادی با افت ۱ میلیون و ۶۸۰ هزار تومانی روی رقم ۱۱۹ میلیون و ۶۴۰ هزار تومان معامله شود.

طلای ۱۸ عیار نیز از سقف روز گذشته فاصله گرفت و به کانال ۱۱ میلیون و ۹۰۰ هزار تومان برگشت، که نشان‌دهنده تاثیر مستقیم تغییرات دلار و اونس جهانی بر بازار داخلی است.

رکوردهای روز گذشته؛ فشار افزایشی قبل از اصلاح

روز دوشنبه، بازار طلا و سکه شاهد افزایش بی‌سابقه قیمت‌ها بود. افزایش چشمگیر دلار و اونس جهانی باعث شد که تمامی قطعات طلا و سکه به سطوح تاریخی برسند و رکوردهای جدید ثبت کنند. این جهش‌ها، زمینه را برای یک اصلاح کوتاه‌مدت فراهم کرد تا بازار پس از ثبت این رکوردها، نفس تازه کند.

تغییر روند در نیمه دوم روز؛ بازگشت نسبی قیمت‌ها

نیمه دوم روز سه‌شنبه، روند بازار تغییر کرد و قیمت‌ها مجدداً صعودی شدند:

• قیمت دلار به کانال ۱۱۹ هزار تومان بازگشت و رکورد تاریخی ۱۱۹ هزار و ۳۰۰ تومان ثبت شد.

• اونس جهانی طلا نیز از مرز ۴۱۸۴ دلار به ۴۲۲۸ دلار صعود کرد.

این تحولات باعث شد که بازار طلا و سکه در نیمه دوم روز روند صعودی نسبی پیدا کند، اما قیمت‌ها نتوانستند به سقف روز گذشته برسند و در پایان روز در کانال‌های پایین‌تر نسبت به دیروز بسته شدند.

حراج سکه؛ ابزار سیاست‌گذار برای کنترل نوسانات

حراج سکه و عرضه هدفمند، به‌عنوان ابزاری مؤثر در دست سیاست‌گذار، نقش کلیدی در آرام‌سازی بازار طلا و سکه ایفا می‌کند. با تعیین سقف خرید برای هر متقاضی و عرضه محدود سکه‌های ضرب ۱۴۰۴، از تقاضای هیجانی کاسته شده و حباب‌های قیمتی تخلیه می‌شوند. این اقدامات باعث می‌شود حتی در روزهای پرنوسان دلار و اونس جهانی، بازار مسیر اصلاح‌های موقت را آرام و کنترل‌شده طی کند و از شوک‌های شدید جلوگیری شود، در حالی که روند صعودی بلندمدت طلا و سکه همچنان حفظ می‌شود.

آینده بازار؛ نقش حراج سکه و عرضه کنترل‌شده

یکی از عوامل مهمی که می‌تواند روند بازار را در روزهای آینده شکل دهد، عرضه کنترل‌شده و حراج سکه است:

• فردا (۱۲ آذر) هشتاد و نهمین مرحله حراج سکه برگزار می‌شود.

• سکه‌های ضرب ۱۴۰۴ با محدودیت پنج قطعه برای هر متقاضی عرضه خواهند شد.

• سقف خرید برای هر کد ملی در یک سال به ۲۰ قطعه محدود شده و مجموع عرضه‌های سال ۱۴۰۴ به حدود ۸۹۲ هزار قطعه رسیده است.

• همچنین، حدود ۴۶۰ هزار قطعه سکه پیش‌فروش شده تا پایان آذر وارد بازار خواهد شد.

فعالان بازار بر این باورند که این سیاست‌ها می‌تواند به تخلیه حباب قیمت‌ها و کنترل نوسانات کمک کند و از شکل‌گیری هیجان بیش از حد در بازار جلوگیری نماید.

 اصلاح موقت یا آغاز تغییر روند؟

بازار طلا و سکه در شرایط کنونی تحت تاثیر دو عامل اصلی است: نوسانات قیمت دلار و اونس جهانی و عرضه کنترل‌شده سکه. اصلاح روز سه‌شنبه بیش از آنکه نشانه بازگشت پایدار قیمت‌ها باشد، یک وقفه در روند صعودی بلندمدت بازار به حساب می‌آید.

با توجه به انتظارات تورمی بالا، حجم عرضه محدود و نقش حراج سکه در کنترل حباب، معامله‌گران باید منتظر تحولات روزهای آینده باشند و تحلیل‌های خود را بر اساس روند دلار و اونس جهانی تنظیم کنند.

تحلیل تکنیکال سکه امامی تایم فریم 4 ساعته

سکه امامی هفته جاری را با جهشی قدرتمند آغاز کرد؛ حرکتی که به‌مانند جرقه‌ای سریع در بازار عمل کرد و نمودار را وارد فاز صعودی پرشتاب نمود. این موج صعودی باعث شد قیمت سقف‌های متوالی را پشت سر بگذارد و نشان‌دهنده تسلط خریداران در بازار باشد.

روز گذشته، سکه امامی به محدوده 126 میلیون تومان رسید، جایی که مقاومت مهم بازار قرار داشت. در این سطح، قیمت پس از برخورد، یک اصلاح کوتاه‌مدت تجربه کرد و سپس دوباره به سمت بالا برگشت، و هم‌اکنون دوباره در نزدیکی 126 میلیون تومان تثبیت شده است. این رفتار نشان می‌دهد بازار به شدت حساس است و خریداران در تلاش‌اند تا کنترل روند را حفظ کنند.

بازگشت سکه به سقف قبلی و واکنش دقیق به مقاومت، یادآور اصول کلاسیک تکنیکال است؛ پولبک‌ها و واکنش‌ها به سطوح کلیدی هنوز قابل اعتماد هستند و معامله‌گران حرفه‌ای از این نوسانات برای ورود پله‌ای به بازار استفاده می‌کنند. چنین نظم و انضباطی در واکنش‌ها، قدرت موج صعودی را تقویت کرده و نشان‌دهنده تمایل بالای جریان پول تازه برای حضور در بازار است.

نگاه به اندیکاتورها:

• RSI: شاخص قدرت نسبی با رسیدن به محدوده 82، وارد ناحیه اشباع خرید شده است؛ فشار خرید بالاست اما احتمال یک اصلاح کوتاه‌مدت برای تنفس بازار هنوز وجود دارد.

• MACD: خط MACD بالای سطح صفر قرار دارد و مومنتوم صعودی قوی را نشان می‌دهد؛ واگرایی منفی دیده نمی‌شود و روند غالب بازار همچنان صعودی است.

سطوح کلیدی و نکات استراتژیک:

• مقاومت‌ها: 126 میلیون تومان؛ در صورت عبور پایدار، مقاومت بعدی در 130 میلیون تومان قرار دارد.

• حمایت کلیدی: 120 میلیون تومان

• سناریوی صعودی: عبور پایدار از 126 میلیون، مسیر را برای اهداف بالاتر (130 میلیون) هموار می‌کند.

• سناریوی اصلاح: ناکامی در عبور از مقاومت، احتمال عقب‌نشینی تا محدوده حمایت 120 میلیون و شکل‌گیری فرصت خرید پله‌ای مجدد را افزایش می‌دهد.

در مجموع، سکه امامی در این مرحله ترکیبی از هیجان، قدرت و جریان پول تازه است. کوچک‌ترین خبر یا محرک مثبت می‌تواند بازار را به سمت اهداف بالاتر شتاب دهد و هر اصلاح، فرصت مناسبی برای ورود دوباره خریداران فراهم می‌کند. بازار در وضعیت حساسی قرار دارد و حرکات بعدی در محدوده 126 میلیون، تعیین‌کننده جهت حرکت کوتاه‌مدت خواهد بود.