ریزش طلا و بیت‌کوین بعد از خبر CPI | افزایش نرخ‌ بهره‌ روی میز قرار گرفت

اقتصاد‌آنلاین: انتشار تورم آمریکا در سه شاخص اصلی، بازار را غافلگیر کرد و طلا و بیت‌کوین در واکنش اولیه عقب نشستند. هم‌زمان شاخص دلار و بازده اوراق جهش کردند و نگرانی درباره ادامه افزایش نرخ بهره تقویت شد.

اقتصادجهان - دانیال رحیمی؛ گزارش اداره آمار کار آمریکا نشان داد قیمت مصرف‌کننده در سپتامبر نسبت به ماه قبل ۰٫۶ درصد افزایش یافته؛ رقمی که مطابق انتظار بازار بود.

بااین‌حال، تورم سالانه به ۳٫۷ درصد رسید و از پیش‌بینی ۳٫۶ درصدی بالاتر رفت.

در بخش تورم هسته که نوسانات غذا و انرژی را کنار می‌گذارد، بازار انتظار داشت رشد ماهانه قیمت‌ها به ۰٫۲ درصد کاهش یابد، اما این رقم در ۰٫۳ درصد باقی ماند. تورم هسته سالانه نیز به ۲٫۶ درصد رسید؛ بالاتر از انتظار ۲٫۵ درصدی. به این ترتیب، سه شاخص از چهار شاخص اصلی گزارش، بالاتر از پیش‌بینی بازار ثبت شدند.

کدام ارقام بازار را غافلگیر کرد؟

بنزین محرک اصلی تورم آمریکا

بنزین در سپتامبر ۹٫۱ درصد و مجموع انرژی ۵٫۲ درصد گران شد. طبق گزارش BLS، بنزین به‌تنهایی بیش از نصف افزایش ماهانه شاخص کل را توضیح می‌دهد. غذا در مجموع تغییر نکرد و عامل اصلی افزایش تورم این ماه نبود.

در بخش هسته، هزینه مسکن ۰٫۴ درصد افزایش یافت. خودرو‌های دست‌دوم ۰٫۷ درصد، آموزش ۰٫۶ درصد و کرایه پرواز ۱٫۲ درصد گران شدند. جدول سهم مؤلفه‌ها نشان می‌دهد انرژی حدود ۰٫۳۸ واحد درصد و مسکن حدود ۰٫۱۴ واحد درصد به رشد شاخص کل اضافه کرده‌اند؛ بنابراین فشار قیمت‌ها به انرژی محدود نمانده است.

ارتباطات که ماه قبل جهش کرده بود، این بار ۰٫۲ درصد ارزان شد؛ اما کاهش آن نتوانست افزایش سایر گروه‌های هسته را خنثی کند.

واکنش اولیه؛ افت طلا و بیت‌کوین، افزایش بازده

در دقایق نخست پس از انتشار، طلا از حوالی ۴۱۵۲ به حدود ۴۱۱۵ دلار عقب نشست؛ افتی نزدیک به ۳۷ دلار یا ۰٫۹ درصد نسبت به سطح پیش از خبر.

بیت‌کوین نیز در معاملات بایننس از حدود ۸۳۸۶۰ به ۸۲۸۳۶ تتر رسید و نزدیک به ۱٫۲ درصد افت کرد.

در مقابل، شاخص دلار از حدود ۱۰۲٫۲۰ به ۱۰۲٫۶۷ جهش کرد. بازده اوراق ده‌ساله نیز از حوالی ۵٫۲۰ به ۵٫۳۰ درصد رسید؛ حدود ۱۱ واحد پایه افزایش در واکنش اولیه.

نرخ بهره افزایش پیدا‌ می‌کند؟

پس از انتشار تورم بالاتر از انتظار، احتمال افزایش ۲۵ واحد پایه‌ای نرخ بهره در نشست ۲۸ اکتبر، طبق فدواچ CME، از حدود ۲۲ درصد پیش از خبر به ۴۳٫۷ درصد رسید؛ تقریباً دو برابر واحد درصد افزایش.

احتمال تثبیت نرخ نیز به ۵۶٫۳ درصد کاهش یافت. بنابراین مکث هنوز سناریوی محتمل‌تر بازار است، اما فاصله آن با افزایش نرخ به‌طور محسوسی کم شده است. داده‌های تورم تولیدکننده و خرده‌فروشی فردا می‌توانند این انتظارات را دوباره تغییر دهند.