نقره در هفته پرنوسانی که گذشت

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز به نقل از «اف‌ایکس امپایر» نقره (XAG/USD) هفته‌ی پرنوسانی را تجربه کرد و علیرغم رسیدن به بالاترین سطح شش هفته‌ای 30.19 دلار، 3.24 درصد کاهش یافت.

این فلز گرانبها در ماه آگوست، همزمان با عملکرد بد طلا، 0.48 درصد از دست داد. داده‌های تورم روز جمعه ایالات متحده، که نشان‌دهنده‌ی افزایش 0.2 درصدی شاخص قیمت PCE است، با انتظارات مطابقت داشت، اما نتوانست حمایت بیشتری از قیمت نقره ارائه دهد.

عوامل کلیدی قیمت نقره

انتظارات کاهش نرخ فدرال رزرو- معامله‌گران با احتمال صد درصدی کاهش نرخ توسط فدرال رزرو در جلسه‌ی سپتامبر، با احتمال 69 درصد کاهش 25 واحدی و 31 درصد احتمال کاهش 50 واحدی، قیمت‌گذاری می‌کنند. گفتنی است این پیش بینی، محرک اصلی عملکرد اخیر نقره بوده است.

شاخص‌های اقتصادی- رشد ۳ درصدی تولید ناخالص داخلی سه‌ماهه دوم و کاهش مطالبات بیکاری نگرانی‌های مربوط به رکود را کاهش داده و به طور بالقوه بر فرآیند تصمیم‌گیری فدرال رزرو تأثیر می‌گذارد.

میزان نامناسب تقاضا از سوی مصرف‌کنندگان برتر آسیایی، به‌ویژه چین، باد مخالفی را برای قیمت نقره ایجاد کرده است. سهمیه‌های واردات جدید نتوانسته تقاضای چین را به میزان قابل توجهی افزایش دهد.

مقاومت فنی- سطح روانی 30 دلار همچنان یک مانع حیاتی است و معامله‌گران نزولی به شدت از این آستانه دفاع می‌کنند.

پیش‌بینی هفته‌ی آینده

هفته پیش رو برای نقره بسیار مهم است و چندین رویداد کلیدی احتمالاً بر قیمت‌ها تأثیر می‌گذارند:

گزارش حقوق و دستمزد غیرکشاورزی: ​​داده‌های NFP روز جمعه در شکل‌گیری انتظارات برای جلسه‌ی سپتامبر فدرال رزرو بسیار مهم خواهد بود. گزارش ضعیف‌تر می‌تواند احتمال کاهش 50 واحدی تهاجمی‌تر را تقویت کند که احتمالاً حامی قیمت‌های نقره خواهد بود.

PMI های تولیدی و غیرتولیدی ISM: این گزارش‌ها که به ترتیب روزهای سه شنبه و پنج‌شنبه ارائه می‌شوند، بینشی از فعالیت‌های اقتصادی ارائه می‌دهند. آمارهای مثبت می‌توانند اعتماد سرمایه‌گذار و ریسک‌پذیری را حفظ کند.

شاخص‌های کلیدی بازار کار: فرصت‌های شغلی JOLTS (سه‌شنبه) و گزارش اشتغال ADP (پنج‌شنبه) قبل از NFP روز جمعه، بینش‌های اولیه را در مورد بازار کار ارائه می‌دهند.

تأثیر تصمیم‌گیری فدرال رزرو: داده‌های هفته احتمالاً انتظارات را برای کاهش 25 یا 50 واحدی را در سپتامبر تقویت می‌کند و به طور قابل توجهی بر جهت‌گیری نقره تأثیر می‌گذارد.

تحلیل اجمالی نقره با توجه به نمودار روزانه (XAG/USD)

چشم‌انداز کوتاه‌مدت نقره با احتیاط صعودی باقی می‌ماند، البته با توجه به موقعیت طولانی و تقاضای فیزیکی ضعیف، ریسک‌ها به سمت نزول متمایل می‌شوند. پیشروی بالای 30 دلار می‌تواند محدوده 32 تا 35 دلار را تا پایان سال هدف قرار دهد که با حمایت از تقاضای امن و خریدهای بالقوه‌ی بانک مرکزی پشتیبانی می‌شود. با این حال، عدم موفقیت در سرمایه‌گذاری بر قدرت طلا نشان‌دهنده‌ی فشار فروش قوی است.

سرمایه‌گذاران برای آگاهی از کاتالیزورهای بالقوه در حال حرکت در بازار، باید به دقت داده‌های اقتصادی و سیگنال‌های فدرال رزرو را رصد کنند.