بازگشت گندم از کف تکنیکال؛ آیا مقاومت کلیدی شکسته می‌شود؟

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز قیمت قراردادهای آتی گندم روز دوشنبه به حدود ۵.۲۴ دلار در هر بوشل رسید و بخشی از افت‌های یک‌ماهه اخیر خود را جبران کرد. این رشد محدود، عمدتاً ناشی از فضای مثبت ناشی از پیشرفت در مذاکرات تجاری آمریکا و چین و همچنین تثبیت آتش‌بس در خاورمیانه است. با این حال، برداشت روان محصول در ایالات متحده و افزایش برآوردها از تولید گندم روسیه، همچنان بر چشم‌انداز عرضه فراوان جهانی سایه افکنده است. مؤسسه IKAR پیش‌بینی تولید گندم روسیه در سال ۲۰۲۵ را به ۸۴.۵ میلیون تن افزایش داده و مؤسسه Sovecon نیز این رقم را به ۸۳ میلیون تن رسانده است.

تمرکز بازار بر داده‌های آماری و چشم‌انداز جهانی تولید
در آرژانتین، شرایط جوی خشک هفته گذشته پس از بارندگی‌های سنگین در ماه مه، زمینه را برای گسترش کشت گندم در فصل ۲۰۲۶-۲۰۲۵ فراهم کرده است. در همین راستا، شورای بین‌المللی غلات (IGC) نیز پیش‌بینی خود از تولید جهانی گندم را دو میلیون تن افزایش داده و به سطح ۸۰۸ میلیون تن رسانده است. اکنون نگاه بازار به گزارش ۳۰ ژوئن وزارت کشاورزی آمریکا (USDA) معطوف شده، جایی که انتظار می‌رود ذخایر گندم این کشور به ۰.۸۳۶ میلیارد بوشل برسد؛ رقمی که نسبت به ۰.۶۹۶ میلیارد بوشل سال گذشته، رشد قابل توجهی را نشان می‌دهد. این داده‌ها می‌توانند مسیر آتی قیمت‌ها را در بازارهای جهانی مشخص کنند.

ناحیه حمایتی کلیدی (521–530):

محدوده‌ی قیمتی 521 تا 530 نقش یک سطح حمایتی قوی و معتبر را ایفا می‌کند. این ناحیه طی چند ماه گذشته چندین بار مانع ریزش بیشتر قیمت شده و هر بار شاهد بازگشت مثبت از این محدوده بوده‌ایم. واکنش اخیر بازار نیز از همین سطح آغاز شده که می‌تواند نشانه‌ای از پایان موج اصلاحی باشد.

مقاومت دینامیک و استاتیک (575–580):

خط روند نزولی بلندمدت رسم شده، در ترکیب با محدوده مقاومتی 575–580، مانعی جدی برای ادامه رشد قیمت است. شکست قطعی این محدوده می‌تواند آغازگر یک حرکت صعودی قدرتمند باشد و راه را برای رسیدن به اهداف بالاتر در سطوح 608 و 639 باز کند.

بررسی میانگین‌های متحرک (MA 50 و MA 100):

میانگین‌های متحرک ساده 50 روزه (قرمز) و 100 روزه (آبی) در محدوده قیمتی کنونی (538–542) قرار دارند. این محدوده هم‌اکنون به‌عنوان ناحیه تعادلی شناخته می‌شود. تثبیت قیمت بالای این دو میانگین، تاییدی بر قدرت خریداران خواهد بود و احتمال شکستن مقاومت بالا را تقویت می‌کند.

اندیکاتورهای تکمیلی (MACD و RSI):

• MACD در فاز منفی قرار دارد، اما واگرایی مثبت میان قیمت و این اندیکاتور می‌تواند نشانه‌ای اولیه از بازگشت روند باشد.

• RSI روی سطح 49.7 است، که در ناحیه خنثی تلقی می‌شود. این موقعیت نشان‌دهنده تعادل نسبی بین خریداران و فروشندگان است، اما میل به صعود از کف‌های قبلی به چشم می‌خورد.

جمع‌بندی و چشم‌انداز:

قیمت گندم در آستانه یک نقطه عطف مهم قرار دارد. حمایت قوی در محدوده 521–530 مانع از ریزش بیشتر شده و اگر قیمت بتواند از مقاومت ترکیبی 575–580 و خط روند نزولی عبور کند، اهداف میان‌مدت 608 و 639 فعال خواهند شد. تا زمانی که حمایت کف حفظ شود، سناریوی صعودی در اولویت است، اما شکست حمایت، هشدار بازگشت روند نزولی خواهد بود.