مرریل لینچ و شرکت چیست؟

مرریل لینچ و شرکت (Merrill Lynch & Co.) نام سابق یکی از برجسته‌ترین شرکت‌های سرمایه‌گذاری وال‌استریت بود. این شرکت پس از خریداری شدن توسط بانک آمریکا (BAC) در سال ۲۰۰۹، اکنون به‌سادگی با نام «مرریل» شناخته می‌شود و به‌عنوان بخش مدیریت ثروت بانک آمریکا فعالیت می‌کند.

مرریل لینچ که در سال ۱۹۱۴ توسط چارلز ای. مریل تأسیس شد، از دیرباز یکی از نهادهای نمادین بخش مالی آمریکا بوده است.

نکات کلیدی

• مرریل لینچ و شرکت یک مؤسسه مالی دیرینه آمریکایی است.
• این شرکت در سال ۲۰۰۹، در پی بحران مالی ۲۰۰۸، توسط بانک آمریکا خریداری شد.
• پیش از خرید توسط بانک آمریکا، این شرکت یکی از بازیگران اصلی در بازار وام‌های مسکن پرریسک بود که در سال ۲۰۰۷ فروپاشید.

درک مرریل لینچ و شرکت

امروزه مرریل لینچ و شرکت در خیابان وسی ۲۵۰ در منهتن، نیویورک مستقر است. این شرکت که بخشی از بانک آمریکا است، بیش از ۲.۷۵ تریلیون دلار دارایی تحت مدیریت (AUM) دارد و بیش از ۱۹,۰۰۰ مشاور مالی را به کار گرفته است.

اگرچه امروزه تمرکز این شرکت بر کسب‌وکار مدیریت ثروت است، مرریل لینچ و شرکت به‌خاطر فعالیت‌های بانکداری سرمایه‌گذاری خود شناخته شده است. در ژوئن ۱۹۷۱، مرریل لینچ و شرکت عرضه عمومی اولیه (IPO) خود را تکمیل کرد و معاملات خود را در بورس نیویورک (NYSE) آغاز نمود.

در اوایل دهه ۲۰۰۰، مرریل لینچ و شرکت پس از خرید شرکت وام‌دهی پرریسک فرست فرانکلین فایننشال در سال ۲۰۰۶، به یکی از رهبران بازار اوراق بدهی تضمین‌شده با وام مسکن (CDOs) تبدیل شد.

نکته مهم

مرریل لینچ و شرکت به‌تدریج خدمات خود را از طریق خرید و ادغام با شرکت‌های مختلف گسترش داد. این شرکت در زمینه خدمات کارگزاری خرده‌فروشی، کارگزاری اولیه، فعالیت‌های دلالی-کارگزاری و تجارت کالاها فعالیت داشته است.

بانک آمریکا و مرریل لینچ و شرکت

این شرکت در طول بحران مالی ۲۰۰۷ تا ۲۰۰۸ مورد توجه گسترده قرار گرفت. در نوامبر ۲۰۰۷، مرریل لینچ و شرکت میلیاردها دلار زیان مرتبط با سبد وام‌های مسکن پرریسک و محصولات مشتقه مرتبط با آن‌ها را اعلام کرد. پس از برکناری مدیرعامل خود، شرکت شروع به فروش دارایی‌های خود کرد تا در میان گمانه‌زنی‌هایی مبنی بر نزدیک بودن به ورشکستگی، توانایی مالی خود را حفظ کند.

در سپتامبر ۲۰۰۸، بانک آمریکا پیشنهادی برای خرید مرریل لینچ و شرکت با ارزش بیش از ۴۰ میلیارد دلار ارائه داد. این پیشنهاد خرید، که بیش از ۷۰ درصد نسبت به قیمت بازار کاهش‌یافته آن زمان شرکت ارزش داشت، به‌سرعت پذیرفته شد و بانک آمریکا در نهایت مرریل لینچ را در معامله‌ای تماماً سهام به ارزش ۵۰ میلیارد دلار خریداری کرد.

تغییرات مرریل لینچ به دلیل دیجیتالی‌سازی

بر اساس گزارش «فایننشال پلنینگ»، این شرکت در سال ۲۰۲۱ تصمیم گرفت تا پرداخت‌ها به مشاورانی که حساب‌های کوچک را مدیریت می‌کنند کاهش دهد تا ثبات خود را حفظ کند. مشاوران برای اعتبارات تولیدی ایجادشده در خانوارهای با دارایی کمتر از ۲۵۰,۰۰۰ دلار پرداختی دریافت نخواهند کرد.

این تغییر منعکس‌کننده روندی در میان بزرگ‌ترین شرکت‌های کارگزاری است که مشاوران را تشویق می‌کنند تا به مشتریان بزرگ‌تر خدمات ارائه دهند و حساب‌های کوچک‌تر را به مشاوران رباتیک یا پلتفرم‌های خود-مدیریتی منتقل کنند.

این اقدام بازتاب تحول دیجیتالی است که در بخش فناوری مالی (فین‌تک) رخ داده است. یکی از مدیران ارشد مرریل اظهار داشت: «این [تغییر] واقعاً نشان‌دهنده وضعیت کنونی کسب‌وکار ما و جهت‌گیری آینده آن است.»

نتیجه‌گیری

مرریل لینچ و شرکت، که اکنون به‌عنوان «مرریل» شناخته می‌شود، پس از خرید توسط بانک آمریکا در سال ۲۰۰۹ به بخش مدیریت ثروت این بانک تبدیل شده است. این شرکت با سابقه‌ای طولانی در بخش مالی آمریکا، نقش مهمی در بانکداری سرمایه‌گذاری و بازار وام‌های مسکن ایفا کرده است. با وجود تغییرات ناشی از بحران مالی و دیجیتالی‌سازی، مرریل همچنان یکی از نهادهای کلیدی در مدیریت ثروت باقی مانده است.