نیکی در تقابل با سقف تاریخی؛ سیگنال اصلاح در دل روند صعودی

به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز روز جمعه، شاخص نیکی ۲۲۵ با افت ۰.۸۸ درصدی به ۴۱٬۴۵۶ واحد و شاخص تاپیکس با کاهش ۰.۸۶ درصدی به ۲٬۹۵۲ رسید. این عقب‌نشینی پس از یک صعود سریع و شناسایی سود توسط معامله‌گران رخ داد. با این حال، هر دو شاخص در هفته گذشته بیش از ۴ درصد رشد کردند؛ رشدی که تحت تأثیر توافق تجاری جدید میان آمریکا و ژاپن شکل گرفت. طبق این توافق، تعرفه واردات کالاهای ژاپنی به آمریکا ۱۵ درصد تعیین شد که به‌مراتب کمتر از تهدید پیشین ۲۵ درصدی است و بخشی از نگرانی‌های تجاری را کاهش داده است.

فشار تورمی و سقوط برخی نمادهای بزرگ

در بخش اقتصادی، تورم هسته‌ای توکیو در ماه ژوئیه کمی پایین‌تر از پیش‌بینی‌ها گزارش شد، اما همچنان بالاتر از هدف ۲ درصدی بانک مرکزی باقی ماند و انتظارات برای افزایش نرخ بهره در ادامه سال را تقویت کرد. در بازار سهام، سهام Shin-Etsu Chemical پس از اعلام چشم‌انداز ضعیف سود برای سال مالی ۲۰۲۵، با افت سنگین ۹.۵ درصدی روبه‌رو شد. همچنین نمادهایی مانند Lasertec (منفی ۳٪)، تویوتا موتور (منفی ۲٪) و Keyence (منفی ۳.۳٪) نیز در بین بازندگان برجسته روز قرار گرفتند.

برخورد به سقف تاریخی و افت مومنتوم

شاخص Nikkei 225 پس از یک رالی قدرتمند، اکنون به محدوده مقاومتی کلیدی 40870 تا 42060 رسیده است؛ ناحیه‌ای که در گذشته چندین بار جلوی ادامه صعود را گرفته و سقف تاریخی بازار محسوب می‌شود. ورود RSI به ناحیه اشباع خرید (بالای 70) نیز نشان‌دهنده کاهش توان صعودی و احتمال بازگشت یا استراحت کوتاه‌مدت است.

نواحی حمایتی بالقوه در صورت اصلاح

اگر شاخص نتواند بالای مقاومت تاریخی تثبیت شود، اولین ناحیه حمایتی در محدوده 39580 تا 39960 قرار دارد؛ این سطح می‌تواند محل پولبک و جذب خریداران جدید باشد. در صورت شکست این حمایت، هدف بعدی اصلاح در سطح 39072 خواهد بود. حمایت کلیدی‌تر در کف ساختاری 31150 قرار دارد که در حال حاضر فاصله زیادی دارد اما برای سناریوهای شدیدتر در نظر گرفته می‌شود.

سیگنال‌های ترکیبی در اندیکاتورها

در حال حاضر، اندیکاتور MACD همچنان در وضعیت صعودی قرار دارد اما خطوط آن به یکدیگر نزدیک شده‌اند که نشانه‌ای از کاهش قدرت روند است. RSI با عبور از سطح 70 وارد ناحیه اشباع خرید شده، اما واگرایی مشخصی دیده نمی‌شود. در مجموع، اندیکاتورها نشان از احتمال اصلاح موقت در دل روند صعودی دارند، نه لزوماً آغاز یک ریزش سنگین.

جمع‌بندی

شاخص Nikkei در آستانه یک مقاومت تاریخی مهم قرار گرفته و سیگنال‌های فنی از احتمال اصلاح موقت حکایت دارند. تثبیت بالای 42060 ، شرط ورود به فاز جدید صعودی است؛ در غیر این صورت، عقب‌نشینی تا حمایت‌های نزدیک در حوالی 39600 و سپس 39000 محتمل خواهد بود.