به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز و به نقل از پایگاه تحلیلی برامش تکنیکال آنالیزیس، شاخص نیفتی ۵۰ در بورس هند یک کندل چکشی هفتگی ثبت کرد. این الگو در تحلیل تکنیکال زمانی شکل می‌گیرد که قیمت در طول هفته افت می‌کند، اما با خریدهای گسترده به نزدیکی سقف بازه نوسان بازمی‌گردد. چنین کندلی معمولا نشانه تضعیف فشار فروش و ورود خریداران قدرتمند تلقی می‌شود.
این الگو ۱ روز پس از یک بازگشت ناگهانی شکل گرفت. در ۱۹ آگوست ۲۰۲۶ (۲۸ مرداد ۱۴۰۵)، نیفتی به یک سطح حمایتی کلیدی رسید که بر پایه روش تحلیل زاویه‌های گان تعیین شده بود؛ این روش یکی از شیوه‌های قدیمی تحلیل تکنیکال است که بر پایه هندسه قیمت و زمان بنا شده است. شاخص از این سطح با جهشی ۱۷۵ واحدی بازگشت کرد.
دیوار فروش استقراضی سرمایه‌گذاران خارجی
بر پایه داده‌های بازار آتی، سرمایه‌گذاران نهادی خارجی علی‌رغم این بازگشت قیمتی، موضع نزولی خود را حفظ کردند. این گروه در مجموع ۳٬۸۸۹ قرارداد به ارزش ۶۳۳ کرور روپیه -نزدیک به ۶٫۳۳ میلیارد روپیه- به صورت خالص، در سمت فروش استقراضی گشودند. آنان ۵۳۵ موقعیت خرید را بستند و در عوض ۱٬۷۷۱ قرارداد فروش استقراضی تازه اضافه کردند. نسبت موقعیت‌های خرید به فروش این گروه اکنون به ۱۰ به ۹۰ رسیده است؛ یعنی نزدیک به ۹۰ درصد از موضع‌های باز آنان در سمت فروش استقراضی قرار دارد.
در همین حال، نزدیک به ۲۰ لک -معادل ۲ میلیون- قرارداد از مجموع قراردادهای باز بازار خارج شد. این رقم در کنار افزایش هزینه نگهداری موقعیت‌ها و جهش ۱۷۵ واحدی شاخص نشان می‌دهد بخش بزرگی از این افت، نتیجه بسته شدن اجباری موقعیت‌های فروش استقراضی بوده است. سرمایه‌گذاران خرد اما واکنش متفاوتی نشان دادند؛ آنان ۷٬۲۴۱ قرارداد خرید خود را فروختند و هم‌زمان ۴٬۸۶۲ قرارداد فروش استقراضی تازه گشودند و نسبت موقعیت‌هایشان را به ۸۲ به ۱۸ به نفع فروش رساندند.
در بازار نقدی نیز دو گروه از سرمایه‌گذاران در جهت مخالف حرکت کردند. سرمایه‌گذاران خارجی ۵۸۳ کرور روپیه -حدود ۵٫۸۳ میلیارد روپیه- سهام فروختند، اما سرمایه‌گذاران نهادی داخلی با خرید ۳٬۵۳۷ کرور روپیه -نزدیک به ۳۵٫۳۷ میلیارد روپیه- این فروش را جبران کردند. نسبت سهم‌های رشدکننده به کاهنده در کل بازار نیز به ۳۹ به ۱۱ رسید که نشان می‌دهد بازگشت قیمتی به بیشتر نمادهای بازار تسری یافته است.
سطوح کلیدی پیش‌روی هفته تسویه
نسبت اختیار فروش به اختیار خرید -شاخصی که تمایل معامله‌گران اختیار معامله به موضع صعودی یا نزولی را نشان می‌دهد- در سطح ۱٫۰۱ و تقریبا خنثی قرار دارد. سطح حداکثر زیان -قیمتی که در آن بیشترین حجم قراردادهای اختیار معامله بی‌ارزش می‌شود- روی ۲۴٬۲۵۰ واحد تنظیم شده و شاخص هم‌اکنون در محدوده ۲۴٬۲۳۱ واحد در نوسان است. میانگین پایه تمدید قراردادها نیز در ۲۳٬۹۷۷ واحد قرار دارد.
بر اساس این تحلیل، برای تایید کامل الگوی کندل چکشی، نیفتی باید در پایان هفته بالاتر از بازه ۲۴٬۳۴۳ تا ۲۴٬۳۶۰ واحد بسته شود؛ عبور از این سطح می‌تواند موقعیت‌های فروش استقراضی نهادهای خارجی را زیر فشار بگذارد. در مقابل، بسته شدن زیر ۲۴٬۱۹۰ واحد اعتبار این الگو را از بین می‌برد و احتمال از سرگیری فشار فروش پیش از تسویه ماهانه هفته آینده را افزایش می‌دهد.
نظرات کاربران