به گزارش شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز و به نقل از فایننس‌فیدز، وینترمیوت (Wintermute) قصد دارد طی ۵ سال آینده نزدیک به ۱ میلیارد دلار در زیرساخت معاملات پرسرعت و هوش مصنوعی سرمایه‌گذاری کند. این رقم بخشی از برنامه‌ای گسترده‌تر برای تبدیل این شرکت از یک بازارساز متمرکز بر کریپتو به یک نهاد معاملاتی چند دارایی است.
به گفته یوگنی گایوی، مدیرعامل و یکی از بنیان‌گذاران وینترمیوت، این سرمایه‌گذاری هم زیرساخت محاسباتی و مراکز داده برای هوش مصنوعی را دربر می‌گیرد و هم فناوری تأخیر پایین لازم برای رقابت در بازارهای سنتی معاملات پرسرعت را شامل می‌شود؛ تأخیر پایین یعنی سرعت اجرای سفارش در کسری از ثانیه، عاملی که در این نوع معاملات تعیین‌کننده سود و زیان است. او این موضوع را در گفت‌وگو با بلومبرگ مطرح کرد. بر اساس این برنامه، وینترمیوت می‌خواهد در نهایت بیش از نیمی از کسب‌وکار خود را از بیرون بازار کریپتو به دست آورد.
زیرساخت و مقیاس فعلی
وینترمیوت می‌گوید هم‌اکنون سالانه بیش از ۳٫۵ تریلیون دلار حجم معاملات را در بیش از ۷۰ صرافی جابه‌جا می‌کند؛ سامانه‌های اختصاصی این شرکت ترکیبی از زیرساخت تأخیر پایین با راهبردهای کمی و یادگیری ماشین است. مزیت این شرکت در بازار دارایی‌های دیجیتال از دل شرایطی شکل گرفته که این روزها در بازارهای مالی سنتی نیز بیشتر دیده می‌شود: معاملات ۲۴ ساعته، نقدشوندگی پراکنده میان صرافی‌های مختلف و حجم عظیمی از داده لحظه‌ای. وینترمیوت اکنون می‌خواهد همان زیرساخت را فراتر از کریپتو به کار بگیرد.
معاملات پرسرعت در بازارهای سنتی صنعتی پرهزینه است؛ شرکت‌ها برای سرعت اجرا باید سرورهایی در موقعیت‌های راهبردی، شبکه‌های تخصصی، منابع محاسباتی سنگین و الگوریتم‌هایی داشته باشند که داده بازار را در کسری از ثانیه پردازش کنند. هوش مصنوعی لایه دیگری از این نیاز را اضافه می‌کند، زیرا استخراج سیگنال از حجم عظیم داده به مدل‌هایی با نیاز محاسباتی روزافزون متکی است. سرمایه‌گذاری ۱ میلیارد دلاری برنامه‌ریزی‌شده، در عمل همین معماری را برای بازاری بزرگ‌تر مقیاس‌پذیر می‌کند؛ این گسترش پس از راه‌اندازی دفتر مرکزی وینترمیوت در نیویورک در سال ۲۰۲۵ شکل گرفته است.
همگرایی با بازارهای مالی سنتی
این حرکت بازتابی از همگرایی روزافزون میان بازار کریپتو و مالی سنتی است. وینترمیوت دیگر خود را به معاملات نقدی کریپتو و قراردادهای دائمی محدود نمی‌کند؛ در ماه می ۲۰۲۶ به‌عنوان تأمین‌کننده نقدشوندگی وارد بازارهای پیش‌بینی شد، پس از آنکه حجم معاملات این نوع قراردادهای رویدادمحور از مرز ۶۰ میلیارد دلار عبور کرد. فرصت اصلی اما در دارایی‌های سنتی نهفته است؛ سهام، صندوق‌های قابل معامله، بازار ارز و کالاها استخرهای سرمایه نهادی به‌مراتب عمیق‌تری نسبت به کریپتو دارند، و توکن‌سازی به‌تدریج مرز میان اوراق بهادار سنتی و دارایی‌های دیجیتال را کم‌رنگ‌تر می‌کند.
بورس نیویورک در حال توسعه زیرساخت بلاک‌چینی برای اوراق بهادار توکن‌شده است، کوین‌بیس مرکزی نظارت‌شده برای توکن‌سازی در ابوظبی می‌سازد و برخی نهادهای مالی بزرگ آزمایش انتقال سهام، اوراق قرضه و صندوق‌ها به بستر بلاک‌چین را آغاز کرده‌اند. با این حال، چالش رقابتی پیش روی وینترمیوت کوچک نیست؛ بازارسازی الکترونیک سنتی در اختیار شرکت‌هایی مانند سیتادل سکیوریتیز، جین استریت و ویرتو فایننشال است که ده‌ها سال سرمایه‌گذاری زیرساختی پشت سر دارند.
وینترمیوت کریپتو را کنار نمی‌گذارد؛ در عوض روی این نکته حساب باز کرده که فناوری لازم برای تسلط بر بازارهای سریع و پراکنده دیجیتال، قابل انتقال به وال‌استریت است. اگر بیش از نیمی از کسب‌وکار این شرکت در نهایت از دارایی‌های سنتی به دست آید، وینترمیوت مسیری را طی خواهد کرد که تاکنون شرکت‌های اندکی از دل کریپتو آن را امتحان کرده‌اند: گذار از یک بازارساز توکن‌های دیجیتال به رقیبی مستقیم برای برخی از بزرگ‌ترین شرکت‌های معاملات الکترونیک جهان.
نظرات کاربران